Índice Teva ITBR IPCA 95/5

REDUÇÃO DA VOLATILIDADE

95,46% da carteira em NTN-Bs curtas reduz a sensibilidade às oscilações da taxa de juros.

CAPTURA DE PRÊMIO DE RISCO

4,54% da carteira em BTB-Bs longas adiciona duration ao portfólio e potencial de valorização em cenários de queda nos juros reais.

ALOCAÇÃO EFICIENTE

Estrutura isenta de IOF, sem taxa de performance e sem come-cotas.

TOP 5 ASSETS⁽⁴⁾

Performance do Índice Teva ITBR IPCA 95/5⁽³⁾

Return

	Index	IMAB 5 P2
YTD return⁽⁵⁾	12,6%	12,7%
12m return	14,7%	14,8%
24m return	25,4%	25,3%
36m return	36,9%	37,1%
Desde o início⁽⁶⁾	177,6%	180,5%

Risk

	Index	IMAB 5 P2
YTD volatility⁽⁵⁾	3,56%	3,38%
12m volatility	3,38%	3,21%
24m volatility	2,78%	2,79%
36m volatility	2,44%	2,49%
Desde o início⁽⁶⁾	2,51%	2,95%

Portfolio⁽²⁾

Yield (%)	IPCA + 6,89%
Duration (in years)	2,4
Number of assets	13
Manager	BTG Pactual
Administrator	BTG Pactual
Mkt Maker	BTG Pactual

Fund Data⁽²⁾

Net assets (R$ MM)	52,2
ADTV (R$ MM)	0,56
Admin. fee (p.a.)	0,23%
Tracking error	0,02%
Settlement term	D+1
Inception	04/09/2025

Historical Monthly Return

	Jan	Feb	Mar	Apr	May	Jun	Jul	Aug	Sep	Oct	Nov	Dec	Ano

2026	1,25	1,26	1,28	1,37	0,89	0,02	1,29	1,36	1,95	0,55	0,75		12,64
IMAB 5 P2	1,25	1,22	1,40	1,29	0,96	0,09	1,29	1,31	2,01	0,53	0,74		12,70
Diff.	(0,01)	0,04	(0,12)	0,08	(0,07)	(0,06)	(0,00)	0,05	(0,05)	0,02	0,02		(0,07)

2025	1,48	1,08	0,30	1,98	0,85	0,17	0,68	1,04	0,84	0,79	1,30	0,78	11,87
IMAB 5 P2	1,99	0,62	0,50	1,91	0,59	0,45	0,29	1,18	0,66	1,03	1,08	0,90	11,77
Diff.	(0,51)	0,46	(0,20)	0,06	0,26	(0,28)	0,39	(0,15)	0,18	(0,24)	0,22	(0,12)	0,11

2024	0,70	0,61	0,69	(0,07)	0,76	0,52	0,72	0,72	0,59	0,55	0,35	(0,35)	5,93
IMAB 5 P2	0,78	0,59	0,77	(0,27)	1,06	0,28	0,88	0,66	0,40	0,74	0,35	(0,35)	6,03
Diff.	(0,08)	0,01	(0,08)	0,20	(0,29)	0,24	(0,17)	0,07	0,18	(0,19)	(0,00)	0,00	(0,09)

(1) SFIX11 replica o ÍNDICE TEVA ITBR IPCA 95/5. Títulos de NTN-B são sujeitos a variações de preço e marcação à mercado que podem influenciar os retornos diários. (2) Includes SFIX11 data, as of 06/11/2026. (3) History of the Index Índice Teva ITBR IPCA 95/5 with backtest from 02/05/2016 to 09/11/2026. (4) Information relating to the last rebalancing on 03/11/2026. (5) Up to 09/11/2026. (6) Since 02/05/2016.

TOP 5 ASSETS(4)

Performance do Índice Teva ITBR IPCA 95/5(3)